XLMedia vende ativos europeus e canadenses para o Gambling.com Group

Lea Hogg March 22, 2024

A XLMedia, um dos principais grupos de afiliados, anunciou sua decisão de vender seus ativos de apostas esportivas e jogos de azar na Europa e no Canadá para o Gambling.com Group. O acordo, no valor de até US$ 42,5 milhões, faz parte da mudança estratégica da XLMedia para focar mais no mercado dos Estados Unidos.

Os ativos sendo vendidos incluem sites proeminentes como Freebets.com, WhichBingo.co.uk, Nettikasinot.com e Vedonlyonti.com, entre outros. O Gambling.com Group pagará uma quantia fixa de US$ 37,5 milhões em dinheiro em três parcelas, com um pagamento adicional de até US$ 5 milhões com base no desempenho.

O pagamento inicial de US$ 20 milhões deverá ser feito após a conclusão do acordo, previsto para 1 de abril. Mais US$ 10 milhões serão pagos em seis meses, e os US$ 7,5 milhões restantes, junto com quaisquer pagamentos adicionais, serão pagos no primeiro aniversário da conclusão.

Marcus Rich, presidente da XLMedia, expressou sua convicção de que a venda, que representa aproximadamente o dobro da capitalização de mercado atual de toda a empresa, é um excelente resultado para a XLMedia e seus acionistas. Ele enfatizou que essa transação permitirá que a empresa liquide obrigações pendentes do passado, forneça capital de trabalho e retorne valor aos acionistas.

Em 2023, a receita e o EBITDA ajustado atribuídos aos ativos foram estimados em US$ 21,4 milhões e US$ 6,6 milhões, respectivamente. A partir de 20 de março de 2024, o valor total do acordo representa cerca de 200% da capitalização de mercado do grupo.

Foco se volta para os mercados dos EUA

A XLMedia incorrerá em custos de transição por seis meses para a migração de tecnologia e manterá dinheiro, devedores e passivos. Os recursos provenientes da venda serão usados para cobrir os custos de transição de ativos, pagar sua última parcela diferida de aquisição nos EUA, liquidar provisões fiscais pendentes e fornecer capital de trabalho para apoiar seu negócio na América do Norte, além de retornar dinheiro aos acionistas.

Essa movimentação segue a venda pela XLMedia de três sites afiliados de cassino europeus para a Beach Services no ano passado. Os sites, Casino.se, Casino.gr e Casino.pt, voltados para Suécia, Grécia e Portugal, foram vendidos por US$ 4 milhões. Essa série de desinvestimentos estratégicos destaca o foco crescente da XLMedia no mercado dos EUA.